الإسلامي Banking — An Overview

مقدمة: المال والشريعة

المصرفية الإسلامية تُشير إلى منظومة الخدمات المالية المنبثقة من أحكام الشريعة الإسلامية. ويتمثّل الفرق الجوهري بينها وبين المصرفية التقليدية في رفضها الفائدة المصرفية (الربا)، وتطبيقها لعقود التمويل البديلة القائمة على المشاركة في الأرباح والخسائر أو بيع الأصول الحقيقية.

المبادئ التأسيسية

تقوم المصرفية الإسلامية على ثلاثة مبادئ جوهرية: تحريم الربا (الفائدة المشروطة) قطعياً؛ وتحريم الغرر الفاحش (الغموض المُخلّ في بنود العقد)؛ واشتراط ربط الكسب بنشاط اقتصادي حقيقي لا بمجرد تداول الديون. والمال عند ذلك وسيلة وليس هدفاً ولا سلعة.

أبرز صيغ التمويل الإسلامي

تشمل الصيغ الرئيسية: المرابحة (البيع بالثمن الأصلي مضافاً إليه هامش ربح متفق عليه)؛ والإجارة (التأجير التمويلي مع خيار التملك)؛ والمضاربة (شراكة رأس المال بالعمل)؛ والمشاركة (الملكية المشتركة في أصل أو مشروع)؛ والاستصناع (التمويل التعاقدي للتصنيع والإنشاء)؛ والسلم (دفع الثمن معجّلاً لسلعة تُسلَّم لاحقاً).

حجم السوق العالمي

تجاوز حجم الأصول المصرفية الإسلامية عالمياً 3.5 تريليون دولار. وتُعدّ ماليزيا والمملكة العربية السعودية والإمارات من أكثر الأسواق تطوراً في هذا القطاع. وتُقدّم بنوك دولية كبرى من بينها HSBC وStandard Chartered نوافذ إسلامية مستقلة.

التحديات والانتقادات

يرى بعض الباحثين أن كثيراً من المنتجات المصرفية الإسلامية المعاصرة تُحاكي المصرفية التقليدية في نتائجها الاقتصادية وإن اختلفت في هياكلها التعاقدية. أما أشد الانتقادات شيوعاً فتتمحور حول عقود المرابحة والإجارة المُستخدَمة بصورة واسعة في تمويل الرهون العقارية والسيارات، والتساؤل عما إذا كانت حيلاً قانونية على الفائدة أم بيوعاً شرعية حقيقية.